Недвижимость против биткойна: куда инвестировать в 2021 году?

Можно ли сравнивать недвижимость и криптовалюты? В 2021 году этим вопросом задаются инвесторы во многих странах мира. Попробуем разобраться. Биткоин начал активно расти с 2013 года, и с тех пор является одним из самых спорных активов: он толком ничем не подкреплен, ему много раз предрекали падение, но все же он не только не прекратил существование, но и показывал рост. В начале 2021 года был исторический рывок биткоина до 60 тыс. долл. США, а потом такое же стремительное падение весной до 30 тыс. Экономисты не исключают, что до конца года криптовалюта может снова взлететь чуть ли не до 75 тыс. долл. США, а кто-то даже предрекает рост до 100. Не удивительно, что многие инвесторы рассматривают биткоин как альтернативу привычным инвестициям - например, в недвижимость. Коммерческий директор Prime Property Group Георгий Докучаев попробовал сравнить инвестиции в недвижимость и криптовалюту и рассказал об этом «Стройгазете».


С одной стороны, хотя биткоин и обладает высокой волатильной, но за время своего существования он показал высокую среднюю доходность. У него хорошая ликвидность - его довольно быстро можно обменять на другие платежные средства. С другой стороны - его рост непредсказуем, движение биткоина трудно спрогнозировать, чего не скажешь о недвижимости. Здесь спрос стабилен – у людей всегда была и будет потребность в жилье. Рынку криптовалют всего 12 лет - он молод по сравнению с многовековым рынком жилья. Нужна ли инвестору такая «стабильность» и такие повышенные риски?

Рынок недвижимости даже во время пандемии замедлился совсем немного, а во многих регионах даже отмечался рост. Причина проста: в неспокойное время люди стали вкладывать накопленные сбережения в наиболее стабильный и понятный им актив. Даже несмотря на локдауны, все еще гораздо выгоднее инвестировать в зарубежное жилье в курортных зонах. Причины три: такие вложения защищены от падения рубля; недвижимость можно продать за гораздо большие деньги, чем те, за которые она покупалась; на эту недвижимость постоянно есть спрос в качестве краткосрочной аренды для туристов. Спрос на посуточную аренду сейчас гигантский, потому что люди уже начали активно путешествовать, но не все отели открылись после локдауна, а большинство стоят очень дорого.

В качестве примера можно привести ситуацию на рынке недвижимости Кипра. Остров является хорошим вариантом для инвестиций в недвижимость. Здесь самый длинный курортный сезон в Евросоюзе, сюда приезжают отдыхать люди со всего мира. К тому же здесь большая русскоговорящая община: сюда инвестируют из России, Украины, Белоруссии, Казахстана и других стран. Поэтому в жилье в таком месте никогда не будет простаивать, а вложенные капиталы принесут хороший доход.

Для тех, кто хочет инвестировать в недвижимость, будет полезна сервисная концепция одного окна. Вы покупаете квартиру, арендный департамент помогает ее сдать и следит за всеми процессами, собственный мебельный магазин помогает с обстановкой. Вам только остается получать пассивный доход, пока управляющая компания занимается сдачей вашего жилья. А при желании специалисты находят покупателя и помогают продать жилье. Такой сервис сильно помогает сэкономить время и деньги.

Статистика показывает, что апартаменты являются самыми прибыльными для сдачи: доход от долгосрочной аренды в среднем на Кипре составляет 4-5% годовых, что почти в два раза выше, чем от аренды вилл - 2-3%. Для краткосрочной аренды доходность может составлять 5-8% годовых, при этом при сдаче в посуточную аренду инвестор сам может пользоваться недвижимостью какое-то время в году.


Самым прибыльным на Кипре регионом для сдачи недвижимости в аренду является Лимассол. Это бизнес-столица Кипра и его главный курорт, с широко развитой инфраструктурой и лучшими предложениями по недвижимости. Здесь проще всего найти качественный объект в новостройке и легко сдавать жилье круглый год. Пафос, Ларнака и Фамагуста - туристические регионы, спрос на аренду в которых сильно зависит от сезона. Никосия - столица Кипра, где жилье арендуют, в основном, местные.

Долгосрочная      Краткосрочная

Лимассол 4-5%

Пафос 3%

Ларнака 3-4%

Фамагуста 3-4%

Никосия 3%

   Лимассол 7-8%

    Пафос 6%

   Ларнака 6-7%

   Фамагуста 6-7%

   Никосия 4%

Вот реальный пример. В проекте Eden Roc в Лимассоле, три года назад были куплены апартаменты с двумя спальнями за 500 тыс. евро. Сейчас рыночная стоимость этих апартаментов составляет более 800 тысяч евро. Такая прибыль возможна, когда заходишь на этапе строительства.

Еще одним эффективным примером инвестирования в недвижимость может служить сдача в аренду. Пентхаус с тремя спальнями и бассейном на крыше в проекте Grand Park Residence купили в 2017 году, в аренду сдали в 2019 году за пять тыс. евро в месяц. Доходность составила 4,5% в год.

К нам в компанию нередко приходят клиенты, которые активно занимается криптовалютами. При этом они покупают апартаменты за границей, потому что понимают - так можно не только сохранить и приумножить свой капитал, но и в первую очередь обезопасить его от рисков, которые есть при инвестициях в криптовалюты. Главная инвестиционная поговорка гласит – «не стоит класть все яйца в одну корзину». Так поступают те, кто разделяет свои активы и выбирает для большей части инвестиций наиболее безопасную корзину.

Если еще недавно на операции с криптовалютой не обращали должного внимания, то теперь они начали регулироваться. С 1 января 2021 года вступил в силу закон «О цифровых финансовых активах». Он легализует криптовалюту, но запрещает ее использование в России для оплаты товаров и услуг, при этом можно использовать за пределами страны, а также в качестве инвестиций. Кроме того, стало необходимо отчитываться перед налоговиками за операции с криптовалютой на сумму более 600 тыс. рублей.

Вероятно, криптовалюты со временем окончательно закрепятся на рынке, в котором займут свое место - аналитики называют технологию блокчейна частью будущей мировой финансовой системы. Но это будет еще не скоро, и если вкладывать свой капитал в наиболее устойчивые монеты - Bitcoin и Ethereum - то только на длительный срок. В ближайшей перспективе в качестве инвестиций криптовалюта выглядит довольно нестабильным решением, в отличие от зарубежной недвижимости.